前言

在2024年，投資者見證了顯著的股市回報，使許多投資組合從其最初的投資配置中顯著增長。標普500指數今年驚人上漲23％，將兩年的累積回報推至53％，為自1990年代末以來最高。這樣的劇烈變化突顯了檢視您投資策略的重要性。重新平衡您的投資組合可能至關重要，因為當前的資產分佈可能已經偏離了您的長期財務目標。

懶袋

投資重新平衡在2024年的卓越股市表現後變得至關重要。為了管理因投資組合偏頗而增加的風險，調整持倉可以使投資更密切地對齊預期的配置。

主體

2024年股市的驚人表現，特別是標普500指數的23％增長，敦促我們需評估自己的投資策略以保持平衡的配置。許多投資者採用標準配置模式，例如60％的股票和40％的債券。然而，股票價格飆升與債券回報低迷相對比，可能已打亂這些配置。根據金融專家的意見，彭博美國綜合債券指數僅錄得1％的回報，這是一個重新平衡的好時機。註冊財務規劃師Ted Jenkin將這個過程比喻為汽車的校準檢查，強調其在保持穩定中的重要性。

重新平衡投資組合有助於對齊投資與長期目標，避免過度依賴單一的資產類別。正如美國證券交易委員會的Lori Schock所解釋，如果一個投資組合最初設置為80％的股票和20％的債券，因市場波動而轉變為85％的股票，賣出一些股票購買債券可以恢復平衡。Ritholtz Wealth Management的Callie Cox建議定期調整，這是華爾街專業人士的常見做法。

這一過程不僅限於股票與債券之間。投資還可以包括現金，並在資產類別內的不同種類擴展。例如，股票投資組合通常在市值大小股、小盤股之間，價值與增長股，及科技和零售等各類行業中分散。

鑒於2024年的市場結果，如納斯達克29％的增長和被譽為“壯麗七獸”的科技巨頭的出色表現，評估行業權重是至關重要的。儘管科技的主導地位，進行到表現不佳的行業或地區的多樣化可以提供平衡。

401（k）計劃中的自動重新平衡工具可以促進平穩的調整，以配合投資者的風險承受能力和時間表。由專業管理的共同基金和ETF也會內部執行這些任務，特別是在目標日期基金中，減輕個人投資者的管理負擔。

重新平衡還需要考慮稅務影響。在應稅賬戶進行交易可能觸發資本增值稅，這對於管理退休賬戶如401（k）或IRA的人來說擔憂較少。因此，雖然重新平衡確保了與長期目標的一致性，顧問建議謹慎以最大程度地減少不期望的稅收事件。

關鍵見解表